閱讀 :697

2020年4月，中國工商銀行金融科技研究院正式發(fā)布《區(qū)塊鏈金融應用發(fā)展白皮書》（以下簡稱《金融白皮書》），這是銀行業(yè)發(fā)布的首個區(qū)塊鏈白皮書。

該白皮書主要聚焦銀行業(yè)為主的金融領(lǐng)域，重點解析了區(qū)塊鏈金融領(lǐng)域的典型應用場景。

《金融白皮書》指出，金融是區(qū)塊鏈應用場景中探索最多的領(lǐng)域，據(jù)國家互聯(lián)網(wǎng)信息辦公室“境內(nèi)區(qū)塊鏈信息服務備案”顯示，截至2019年底國內(nèi)已備案的提供區(qū)塊鏈信息服務的公司約420家左右，共計506項服務。

其中提供基于區(qū)塊鏈的金融服務的企業(yè)有72家，占比17%，共備案120項金融服務。

2019年以來區(qū)塊鏈迎來了政策風口和紅利，金融作為區(qū)塊鏈技術(shù)的重點研究領(lǐng)域，我國各大銀行紛紛探索和研究區(qū)塊鏈金融的落地場景。

具體而言，中國銀行、工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、安平銀行等銀行，度小滿、螞蟻金融等金融機構(gòu)在資金管理、供應鏈金融、貿(mào)易融資、支付清算等細分領(lǐng)域都有具體的項目落地。

除此之外，各大銀行利用區(qū)塊鏈的共識算法、智能合約、數(shù)據(jù)傳輸、智能錢包等顯著特征，打造區(qū)塊鏈基礎(chǔ)技術(shù)服務、智能運維、金融級安全能力為一體的企業(yè)級區(qū)塊鏈技術(shù)基礎(chǔ)平臺。

據(jù)報道，近日，中國人民銀行發(fā)布了金融行業(yè)標準《金融分布式賬本技術(shù)安全規(guī)范》（JR/T 0184—2020），這被行業(yè)認為是金融行業(yè)的首個區(qū)塊鏈標準，這不僅僅是提出了構(gòu)建金融分布式賬本系統(tǒng)的硬件和軟件安全要求，還表明了區(qū)塊鏈金融將逐漸規(guī)范和體系化。

區(qū)塊鏈與金融的一致性本質(zhì)上講，金融以信用為基石。

在互聯(lián)網(wǎng)時代下，網(wǎng)絡(luò)無法解決現(xiàn)實世界的實物資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓問題，多方機構(gòu)之間傳遞數(shù)據(jù)、信息和價值需要建構(gòu)復雜和龐大的信用體系，來防范人為篡改盜取數(shù)據(jù)的可能性，但中心化數(shù)據(jù)存儲模式下的信用體系，依然存在內(nèi)部風控風險。

區(qū)塊鏈作為去中心化數(shù)據(jù)庫，與金融具有天然一致性。

《金融白皮書》寫到“區(qū)塊鏈的出現(xiàn)，使很多傳統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)中因信任力度和信任成本問題而難以進行線上融合場景有了融合創(chuàng)新的可能”。

利用區(qū)塊鏈技術(shù)將強化大數(shù)據(jù)信用機制，對數(shù)字資產(chǎn)進行加密記錄并存儲，區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)中的所有節(jié)點存儲完全一致，促進金融交易的便捷與快速。

利用“機器創(chuàng)造信任”，將相互不信任的節(jié)點連接在一起完成信任傳遞，實現(xiàn)參與方之間的有效連接和高效協(xié)作。

鏈上的所有數(shù)字資產(chǎn)數(shù)據(jù)都不可篡改和可追溯，將機構(gòu)與個人失信成本提高。

《金融白皮書》指出，區(qū)塊鏈在金融領(lǐng)域的價值體現(xiàn)在鏈上信息可追溯，交易清晰透明；多方記賬的數(shù)據(jù)共享模式；防篡改的跨機構(gòu)金融合作信任基礎(chǔ)；重塑業(yè)務流程。

同時，目前聯(lián)盟鏈模式是金融領(lǐng)域應用的主要方向，后續(xù)對中介成本過高、運行效率低下或無中介機構(gòu)提供服務的業(yè)務場景，都可以考慮運用區(qū)塊鏈技術(shù)提供解決方案。

區(qū)塊鏈在金融領(lǐng)域的具體實踐區(qū)塊鏈技術(shù)在資金管理、供應鏈金融、貿(mào)易融資、支付清算等細分領(lǐng)域都有具體的項目落地。

下面我們根據(jù)《金融白皮書》內(nèi)容對四個維度進行細化和具體說明。

資金管理：資金流動穿透式管理資金管理關(guān)系到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中的資金籌集、使用和分配，是企業(yè)長效發(fā)展的關(guān)鍵所在。

據(jù)券商中國報道，我國資產(chǎn)管理業(yè)務規(guī)模高達百萬億，其中，銀行表外理財產(chǎn)品資金余額為22.2萬億元。

在龐大的資金管理數(shù)據(jù)面前，存在傳統(tǒng)對賬工作時間長、成本高的問題；紙質(zhì)和線上資金管理存在數(shù)據(jù)易篡改的風險；傳統(tǒng)資金管理存在資金鏈條不透明、賬目不清晰，導致審計效率低下。

針對資金管理現(xiàn)存痛點，區(qū)塊鏈技術(shù)的具體解決方案基本是以下四點：第一，將資金管理流程中的預算、審批、支付、對賬等核心信息上鏈，形成信息流、審批流、資金流三流合一。

第二，基于智能合約的工作流引擎，通過靈活配置資金審批流程，實現(xiàn)資金申請和審批支付自動執(zhí)行，大幅提升資金管理和支付效率。

第三，節(jié)省資金申請方、資金審批方、資金托管方、資金監(jiān)管方之間的大量對賬時間。

第四，資金鏈清晰可見，在利于監(jiān)管的同時也加強對資金利用的統(tǒng)籌管理。

記者了解，通過區(qū)塊鏈技術(shù)對資金流動實現(xiàn)穿透式管理，銀行、金融機構(gòu)以及企業(yè)構(gòu)建多方之間的全自動化數(shù)字系統(tǒng)，促使企業(yè)在最短時間和最少成本實現(xiàn)安全的銀行連接，實現(xiàn)資金閉環(huán)追蹤，激活資金流動性，降低資金挪用風險，保障數(shù)據(jù)安全、真實、不可篡改，最終重新定義現(xiàn)代化資金管理模式。

雄安新區(qū)管委會、中國雄安集團、中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行聯(lián)合打造雄安新區(qū)征拆遷安置資金管理區(qū)塊鏈平臺，利用區(qū)塊鏈技術(shù)實現(xiàn)征拆遷原始檔案、資金穿透式撥付的全流程鏈上管理，實現(xiàn)物料設(shè)備、勞務工資等資金流轉(zhuǎn)過程全程留痕。

雄安新區(qū)聯(lián)合中信銀行、工商銀行、建設(shè)銀行等單位搭建了財政建設(shè)資金管理區(qū)塊鏈信息系統(tǒng)，完成建設(shè)者工資和供應商材料款的穿透式支付。

供應鏈金融：解決中小企業(yè)融資難問題供應鏈金融是一種集物流運作、商業(yè)運作和金融管理為一體的管理行為和過程，供應鏈金融是解決現(xiàn)金流斷裂的重要手段。

一直以來，缺錢成為中小微企業(yè)面對的首要問題，燒錢太快、現(xiàn)金鏈斷裂，而中小微企業(yè)單憑自身條件往往難以滿足銀行信貸融資標準，融資資金交易的驗證成本高，信息流、商流、物流和資金流信任傳導困難。

針對供應鏈金融的現(xiàn)存痛點，區(qū)塊鏈技術(shù)的具體解決方案基本是以下三點：第一，將企業(yè)業(yè)務流程中供應鏈的信息流、商流、物流和資金流數(shù)據(jù)與融資數(shù)據(jù)上鏈，提高數(shù)據(jù)可信度，解決信息割裂。

第二，核心企業(yè)的信用轉(zhuǎn)化為數(shù)字憑證，使信用可沿供應鏈條有效傳導，降低合作成本，實現(xiàn)信用打通。

第三，數(shù)字憑證可進行多級拆分和流轉(zhuǎn)，提高資金的利用率，解決中小企業(yè)融資難、融資成本等問題。

記者了解，供應鏈金融幫助企業(yè)，特別是中小型企業(yè)提高其運營資金流動性問題。

疫情期間，企業(yè)復工復產(chǎn)困難重重，保護現(xiàn)金流成為首要難題。

利用區(qū)塊鏈技術(shù)保障數(shù)據(jù)可穿透、可驗證、可溯源，實現(xiàn)鏈上數(shù)據(jù)做抵押，重構(gòu)鏈上信任機制，簡化融資手續(xù)，監(jiān)管資金流向。

銀保監(jiān)會首席檢查官楊麗平表示，運用金融科技優(yōu)化供應鏈金融服務，鼓勵有條件的銀行業(yè)金融機構(gòu)開發(fā)供應鏈業(yè)務系統(tǒng)，通過與核心企業(yè)、政府部門相關(guān)的系統(tǒng)進行對接，采用線上線下相結(jié)合的方式，為鏈條上的客戶提供更加方便快捷的供應鏈融資服務。

貿(mào)易金融：聯(lián)盟鏈的分布式記賬模式貿(mào)易金融是指銀行運用結(jié)構(gòu)性短期融資工具，目前貿(mào)易金融市場體量龐大，貿(mào)易結(jié)算工具和融資方式呈現(xiàn)多樣化特點，目前銀行貿(mào)易融資業(yè)務的審查流程繁瑣，資金流信息不透明，貿(mào)易融資成本高，非全自動化操作導致整體效率低下。

針對貿(mào)易金融現(xiàn)存痛點，《金融白皮書》提供的解決方案是：基于區(qū)塊鏈+物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)打造多機構(gòu)參與的貿(mào)易融資（聯(lián)盟）平臺，連接商戶、金融機構(gòu)、倉儲管理、物流公司、監(jiān)管機構(gòu)，將交易過程中的貨物、單據(jù)、物流、監(jiān)管信息等數(shù)據(jù)流上鏈，讓真實世界中的貨物信息與的電子單據(jù)信息進行相互驗證，滿足企業(yè)對在途和倉儲實物商品融資需要。

以區(qū)塊鏈技術(shù)為底層支撐，建立去中心化、加密安全、高效透明的貿(mào)易金融系統(tǒng)，需要鏈接多家銀行節(jié)點，以聯(lián)盟鏈的方式實現(xiàn)分布式記賬，所有節(jié)點擁有資產(chǎn)發(fā)布、提供服務、交易撮合等高效處理方式。

據(jù)了解，金融壹賬通搭建了廣東中小企業(yè)融資平臺，疫情期間，已經(jīng)上線銀行100家，金融產(chǎn)品100多款，企業(yè)申請數(shù)量超過1556家次，累計申請金額111億，放款20.8億元。

例如，廣東當?shù)剞r(nóng)商銀行已授信一家農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)中心的500萬元融資需求。

日前，光大銀行推出“陽光交e鏈”綜合化服務區(qū)塊鏈平臺，截至2020年4月10日，光大銀行“陽光交e區(qū)塊鏈”業(yè)務規(guī)模達到1016億元,鏈上累計業(yè)務筆數(shù)1477筆。

支付清算：交易雙方支付安全和高效傳統(tǒng)支付模式中交易雙方需要分別記賬，在信息不對稱的前提下，記賬流程長、效率慢。

針對支付清算現(xiàn)存痛點，《金融白皮書》提供的解決方案是：基于區(qū)塊鏈技術(shù)打造的跨機構(gòu)支付清算平臺，可以在交易雙方之間直接共享交易數(shù)據(jù)流，簡化對賬處理流程，作為傳統(tǒng)支付產(chǎn)品的有效補充。

記者了解，支付清算是區(qū)塊鏈+銀行業(yè)的重點融合領(lǐng)域之一，使用區(qū)塊鏈技術(shù)重構(gòu)銀行支付清算系統(tǒng)保證交易數(shù)據(jù)信息鏈上透明，為交易雙方縮短對賬流程和節(jié)約對賬時間。

尤其是在跨境支付領(lǐng)域，區(qū)塊鏈技術(shù)有助于減免中介環(huán)節(jié)，提高跨境匯款的安全性。

招商銀行將區(qū)塊鏈技術(shù)應用于直連清算系統(tǒng)，用于銀行內(nèi)部跨境清算。

據(jù)了解，招商銀行有六個海外機構(gòu)，分別是香港分行、新加坡分行、倫敦分行、盧森堡分行、紐約分行以及永隆銀行，在銀行內(nèi)部的閉環(huán)系統(tǒng)內(nèi)，保證支付清算的安全性，提升效率。

除了以上四個具體領(lǐng)域的分析之外，《金融白皮書》還提到了利用區(qū)塊鏈技術(shù)構(gòu)建去中心化的數(shù)字資產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)，允許資產(chǎn)發(fā)行方、資產(chǎn)交易方、交易所、流通渠道在內(nèi)的各機構(gòu)多方參與按照自身角色在鏈上開展業(yè)務，實現(xiàn)數(shù)字資產(chǎn)的登記、發(fā)行、流轉(zhuǎn)和清結(jié)算。

另外，在銀行業(yè)務內(nèi)部，區(qū)塊鏈技術(shù)有助于打造銀行征信系統(tǒng)，開發(fā)銀行商業(yè)票據(jù)交易系統(tǒng)，重塑銀行風險管控系統(tǒng)；針對更廣泛的范圍，區(qū)塊鏈+慈善+金融、區(qū)塊鏈+政務+金融、區(qū)塊鏈+醫(yī)療+金融、區(qū)塊鏈+農(nóng)業(yè)+金融都是正在推廣的落地應用。

區(qū)塊鏈金融應用的思考《金融白皮書》指出，區(qū)塊鏈金融應用仍處于發(fā)展初期，整體上金融領(lǐng)域應用處于局部業(yè)務流程優(yōu)化和創(chuàng)新的“點”的層面，跨機構(gòu)、跨領(lǐng)域、跨行業(yè)的由“線”到“面”的殺手級應用尚未出現(xiàn)，應用從試點到大規(guī)模落地還需要相當長的時間，實際應用中面臨著諸多挑戰(zhàn)。

廣義而言，技術(shù)標準體系不完備；隱私保護與數(shù)據(jù)共享的矛盾；性能效率局限；鏈內(nèi)外協(xié)同的挑戰(zhàn)是目前區(qū)塊鏈應用面臨的主要問題。

狹義上講，金融牽涉到多方參與機構(gòu)之間的信任問題，區(qū)塊鏈金融要求相關(guān)參與方做出進一步革新的準備，全面提升參與方的信息化程度是必要條件，將對硬件和軟件進行升級，甚至要承擔鏈上其他機構(gòu)轉(zhuǎn)移的風險。

另一個角度，以密碼學為基礎(chǔ)的區(qū)塊鏈技術(shù)能解決數(shù)據(jù)和系統(tǒng)的安全問題，但仍舊無法從技術(shù)層面保障數(shù)據(jù)隱私。

區(qū)塊鏈金融未來發(fā)展仍充滿挑戰(zhàn)，在區(qū)塊鏈金融應用價值不斷提升的前提下，整個行業(yè)還需要清晰地認識到區(qū)塊鏈+金融落地的發(fā)展前景。

關(guān)于“區(qū)塊鏈在金融領(lǐng)域應用的前景展望”《金融白皮書》給出了五個方向：第一，未來區(qū)塊鏈的應用方向?qū)⒂蓡渭夹g(shù)應用轉(zhuǎn)向綜合云計算、大數(shù)據(jù)、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、5G等前沿信息技術(shù)協(xié)同共建、融合應用，形成“區(qū)塊鏈+”解決方案。

第二，區(qū)塊鏈在金融領(lǐng)域多方合作的場景中發(fā)揮作用。

第三，在區(qū)塊鏈基礎(chǔ)之上，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)鏈和金融機構(gòu)之間的邊界將逐漸消失，金融機構(gòu)可參與以區(qū)塊鏈為多方共治技術(shù)基礎(chǔ)的產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟；傳統(tǒng)實體資產(chǎn)向數(shù)字資產(chǎn)擴展，金融機構(gòu)需要提出積極策略應對數(shù)字化資產(chǎn)的發(fā)行、流轉(zhuǎn)、保值升值、風險防控等需求。

第四，區(qū)塊鏈金融與政務、醫(yī)療、教育等領(lǐng)域融合，在全新的開放共享、多方共治的協(xié)同架構(gòu)下，實現(xiàn)服務模式、服務品質(zhì)、服務生態(tài)的多重升級。

第五，區(qū)塊鏈在金融領(lǐng)域的創(chuàng)新應用，對提高社會化協(xié)作效率、助力建設(shè)可信社會、探索社會治理新模式。

隨著區(qū)塊鏈金融應用的不斷升級，需要充分探索以銀行為中心的金融本質(zhì)和邏輯，理解各項業(yè)務理論與實踐路徑，逐漸改變傳統(tǒng)業(yè)務模式和思維方式。

在持續(xù)構(gòu)建區(qū)塊鏈金融生態(tài)的過程中，需要完善和升級區(qū)塊鏈技術(shù)，制定和探討行業(yè)標準，促進行業(yè)規(guī)范發(fā)展，甚至，金融行業(yè)監(jiān)管體系也需要進行相應調(diào)整。

下一篇:為什么與“區(qū)塊鏈”沾邊的公司股價會飆升？ 下一篇 【方向鍵 ( → )下一篇】

上一篇:瘋狂的區(qū)塊鏈，分裂的朋友圈：真革命還是假風口? 上一篇 【方向鍵 ( ← )上一篇】